Predstavitev 20 največjih družb portfelja RS in SDH

Opombe: kriterij izbora je knjigovodska vrednost deležev RS in SDH na dan 31. 12. 2023. Podatki se nanašajo na skupine družb, predstavitve družb pa so iz Letnega poročila o upravljanju kapitalskih naložb RS in SDH za leto 2023. Vsi podatki se posodabljajo enkrat letno, in sicer oktobra ob izdaji letnega poročila.



Osnovni podatki o dejavnosti

Zavarovalna   skupina   Sava   (skupina)   je   ena   večjih   zavarovalnih   skupin   v   jugovzhodni   Evropi,   katere   glavni   segmenti   poslovanja   so pozavarovanje,     zavarovanje    Slovenija,    zavarovanje    tujina,    pokojninska    zavarovanja,    asistenčne    storitve    in    upravljanje
premoženja.    Skupino    je    po   stanju   na   dan 31.   decembra   2023   sestavljalo   21   družb.   Največja   družba   znotraj   skupine   je   kompozitna zavarovalnica   Zavarovalnica   Sava,   d.   d.   (nastala  z  združitvijo  Zavarovalnice  Maribor,  d.  d.,  Zavarovalnice  Tilia,  d.  d.,  Velebit osiguranje,  d.  d.,  in  Velebit  životno  osiguranje,  d.  d.).  Skupina  se  po  tržnem  deležu     v  zavarovalni  dejavnosti  v  Sloveniji uvršča na   drugo   mesto.   Sava   Re,   d.  d.,  ki  je  v  skupini  obvladujoča  družba,  dejavnost  pozavarovanja  opravlja  v  več  kot  100  državah sveta in je največja pozavarovalnica s sedežem v centralni in vzhodni Evropi.

SAVA RE, D. D.

Dunajska cesta 56, 1000 Ljubljana
Povprečno število zaposlenih: 3.009
Lastniški delež RS: 13,89 %
Lastniški delež SDH: 17,68 %


Lastniška struktura (Top 5) na dan 30. 6. 2024

Lastnik Delež las. (%)
INTERCAPITAL securities Ltd. – FIDUCIARNI RAČUN 19,22
SDH, d. d. 17,68
REPUBLIKA SLOVENIJA 13,89
Sava Re, d. d. 10,00
EUROPEAN BANK FOR RECONSTRUCTION AND D. 6,22

 

 

Komentar poslovanja v letu 2023

Slovenski zavarovalni sektor so leta 2023 zaznamovale množične naravne nesreče ter zgodovinsko visoki zneski škod, omejitev premij dopolnilnih zdravstvenih zavarovanj in inflacijski pritiski. Poleg tega so leta 2023 začeli veljati novi mednarodni standardi računovodskega poročanja MSRP 17 in MSRP 9, ki so bistveno spremenili način poročanja zavarovalnic o poslovanju.
Skupina je leto 2023 zaključila zelo uspešno. Čisti dobiček je znašal 64,66 mio EUR (načrt 53,00 mio EUR), pozavarovalna zaščita je namreč precej omilila vpliv velikega obsega škodnih dogodkov. Obseg poslovanja, ki se je povečal na vseh odsekih poslovanja, je znašal 910,11 mio EUR, kar glede na leto prej pomeni približno 14-odstotno rast, k čemur je največ prispevala rast kosmatih premij na premoženjskih in življenjskih zavarovanjih. Kosmate premije so se povečale za 14 % in so znašale 884,60 mio EUR. Naravne ujme so v letu 2023 povzročile 88,30 mio EUR kosmatih škod. Z upoštevanjem pozavarovalne zaščite so ti škodni dogodki na rezultat skupine vplivali v višini 27,40 mio EUR. Največji učinek na poslovni rezultat iz tega naslova je zabeležila Zavarovalnica Sava (26,40 mio EUR). 

Skupina je presegla vse ekonomske cilje iz LNU 2023, z izjemo kazalnika ROE, ki je znašal 10,80 % (LNU 2023: 12,00 %). LNU 2023 je možnost odstopanja predvidel, ker ob njegovi pripravi ni bil znan vpliv računovodskih standardov MSRP 17 in MSRP 9 na izračun ROE. Čisti kombinirani količnik je znašal 93,10 %, donosnost naložb, na katero je vplivalo ugodnejše gibanje finančnih trgov, 2,10 %, kapitalska ustreznost v višini 182–188 % je bila znotraj ciljnega razpona skupine, ki znaša 170–210 %, stroškovni količnik pa zaradi spremenjene metodologije izračuna s ciljem iz LNU ni primerljiv.

 

 



Osnovni finančni kazalniki

  2023 2022 2021*
ČISTA DOBIČKONOSNOST KAPITALA (ROE) (v %) 11,60 8,60 12,50
ŠKODNI KOLIČNIK (v %) 64,60 64,40 61,40
KOMBINIRANI KOLIČNIK (v %) 93,10 92,60 88,90
STROŠKOVNO/ODHODKOVNI KOLIČNIK (v %) 28,60 28,20 27,50

*Podatki za leto 2021 so izračunani po mednarodnih računovodskih standardih MSRP 4 in MRS 39. Leta 2023 so začeli veljati novi mednarodni standardi računovodskega poročanja MSRP 17 in MSRP 9, ki so bistveno spremenili način poročanja zavarovalnic o poslovanju. Standardi so vplivali na spremembo izračuna nekaterih kazalnikov in na uvedbo novih finančnih kategorij, zaradi česar leto 2021 ni popolnoma primerljivo z letoma 2022 in 2023.


Osnovni podatki iz izkaza finančnega položaja

  2023 2022 2021
FINANČNE NALOŽBE 2.012.532.633 1.776.132.075 1.472.688.443
SREDSTVA 2.568.546.136 2.312.140.248 2.658.322.359
KAPITAL 585.663.613 531.463.677 504.077.018
POGODBENO STORITVENA MARŽA (CSM) 155.307.485 136.396.088 n. p.


Osnovni podatki iz izkaza poslovnega izida                                         

  2023 2022 2021
CELOTNI OBSEG POSLOVANJA 910.113.382 795.535.596 n. p.
PRIHODKI IZ ZAVAROVALNIH STORITEV 697.562.811 608.987.793 n. p.
REZULTAT IZ ZAVAROVALNIH POSLOV 83.477.762 76.073.417 n. p.
SKUPAJ FINANČNI REZULTAT IZ NALOŽBENJA IN ZAVAROVALNIH POSLOV 15.811.584 –767.857 n. p.
ČISTI POSLOVNI IZID 64.657.172 46.923.433 76.167.178


Merila za merjenje uspešnosti poslovanja družb s kapitalsko naložbo države

EKONOMSKA MERILA (v%) REALIZACIJA 2023 LNU 2023
ROE (v %) 11,60 12,00
Kombinirani količnik (v %) 93,10 95,00
Donosnost naložb (v %) 2,10 1,50
Kapitalska ustreznost (v %) 188 220
Stroškovni/odhodkovni količnik (v %) 28,60 30,00

Glavni cilji skupine in poslovne usmeritve v prihodnje

Glavni cilji in usmeritve v prihodnje

 Ključne strateške usmeritve v obdobju 2023–2027:

  1. osredotočenost na stranko,
  2. optimizacija poslovnih procesov,
  3. trajnostno delovanje,
  4. posodobitev IT,
  5. zadovoljni in motivirani zaposleni,
  6. rast s prevzemi.

 

Načrtovani finančni kazalniki v obdobju 2023–2027:

  • poslovni prihodki: rast povprečno > 4,00 % letno, v 2027 > 900 mio EUR,
  • ROE: 9,50–10,50 %,
  • solventnostni količnik: 170–210 %,
  • kombinirani količnik: < 95,00 %,
  • donosnost naložbenega portfelja: rastoče do 2,20 % v 2027.

 

 

Družba pri svojem poslovanju upošteva naslednji referenčni kodeks:

Slovenski kodeks upravljanja javnih delniških družb                      

DA     

 

Predstavitev 20 največjih družb v RS