Predstavitev 20 največjih družb portfelja RS oziroma SDH

Lastniška struktura (Top 5) na dan 30.6.2018

Poslovanje skupine v letu 2017

Skupina Pošta Slovenije je v letu 2017 ustvarila 239,7 mio EUR čistih prihodkov od prodaje, kar je bilo za 3,4 % več kot v enakem obdobju leta 2016 ter toliko, kot je bilo planirano. Glavnina prihodkov odpade na matično družbo, ki je ustvarila 92 % vseh prihodkov skupine.

Število univerzalnih poštnih storitev je upadlo za 4 % na 111,6 mio EUR in kar za 22 % zaostaja za planom, medtem ko je število drugih poštnih storitev upadlo za 3 % na 534,6 mio EUR, a presega plan za 9 %. Število vseh opravljenih storitev v matični družbi je tako upadlo za 3 % na 679,8 mio storitev, kar je še vedno za 1 % bolje od planiranega. Največja rast števila storitev je bila zabeležena pri prodaji komisijskega blaga (+ 39 %), logističnih storitvah (+ 29 %), hitri pošti (+ 18 %) ter paketih (+ 10 %). Največji padec je bil zabeležen pri prodaji trgovskega blaga (– 80 %) zaradi prenosa na družbo Moj paket, drugih standardnih in navadnih pismih (– 17 %), srečkah, stavah in lotu (– 15 %).

Poslovni odhodki v skupini so leta 2017 znašali 218,02 mio EUR, kar je za 5,7 % več kot v enakem obdobju leta 2016. Daleč največja postavka med odhodki so stroški dela, ki so se v opazovanem obdobju zvišali za 1 % na 143,47 mio EUR. Druga največja postavka so stroški storitev, ki so se zvišali kar za 17 % na 59,5 mio EUR (prenos zaposlenih na IPPS, dodatni pogodbeni prevozi, višji strošek študentskega dela, s katerim so nadomeščali primanjkljaje in fluktuacije zaposlenih, višji stroški mednarodnega obračuna, višji stroški najemnim zaradi prenove PLC).

Poslovni izid iz poslovanja se je v letu 2017 zaradi višje rasti odhodkov v primerjavi s prihodki občutno poslabšal. Padec EBIT znaša kar 32 %, tako da je EBIT znašal 8,31 mio EUR ter za 20 % zaostaja za planom.

Čisti poslovni izid je leta 2017 znašal 8,89 mio EUR, kar je za 10 % manj kot v enakem obdobju lani in za 10,6 % manj, kot je bilo planirano.
Kazalnik ROE je v letu 2017 znašal 4,04 % in zaostaja za planom za 1,5 %. EBITDA marža leta 2017 znaša 9,42 %. 

Večina ekonomskih kazalnikov zaostaja za pričakovanji v LNU. Na to vpliva predvsem zvišanje stroškov poslovanja, ti namreč rastejo hitreje od prihodkov in tako vplivajo na večino kazalnikov. Vse to ima negativen vpliv na kazalnike, ki so povezani z EBIT in končnim poslovnim izidom. ROE za pričakovanji v LNU odstopa navzdol za 1,5 %. Pričakovati je sicer bilo, da se bo ta zvišal zaradi nižjega kapitala kot posledica prehoda na MSRP, vendar je bil čisti dobiček nižji (od preteklega leta za 10 %). CAPEX v čistih prihodkih od prodaje zaostaja za pričakovanji LNU 2017, večji del načrtovanih investicij se je zamaknil v leti 2018 in 2019. Dodana vrednost na zaposlenega zaostaja za pričakovanji iz LNU za 1,5 % zaradi večjih zaposlitev na področju dostave, zato PS na ravni skupine deluje z več zaposlenimi kot v predhodnem letu. Večji vpliv težav s fluktuacijo in potrebami po zaposlenih bo viden v rezultatih poslovanja v letu 2018.

Pri strateških kazalnikih večinoma ne prihaja do odstopanj v primerjavi z LNU. Kazalniki so v skladu s pričakovanji.

Osnovni finančni kazalniki

Osnovni podatki iz izkaza finančnega položaja

* Pri postavkah za leti 2015 in 2016 je upoštevan prehod na MSRP in posledično znižanje kapitala.

Osnovni podatki iz izkaza uspeha                                                

Merila za merjenje uspešnosti poslovanja

Izpolnjevanje Kodeksa korporativnega upravljanja družb s kapitalsko naložbo države ter Priporočil in pričakovanj Slovenskega državnega holdinga

Skupina Pošta Slovenije in družba Pošta Slovenije, d. o. o., dosledno upoštevata določila iz Kodeksa korporativnega upravljanja družb s kapitalsko naložbo države razen točk: 3.6 (družba ni oblikovala formalne politike raznolikosti, ki se izvaja v zvezi z zastopanostjo v organih vodenja in nadzora), 6.4.1 (nadzorni svet ni pripravil kompetenčnega profila za člane nadzornega sveta z vidika optimalne  velikosti in sestave nadzornega sveta), 6.8.1 (Pošta Slovenije ni javna družba, izbiro kandidatov za člane NS izpelje skupščina oz. SDH), 6.9.2 (skupščini se ne pošilja predloga nadzornega sveta ali poslovodstva za plačilo članov nadzornega sveta), delno 6.10 (plačilo zunanjih članov komisij je sestavljeno iz sejnine, ki je primerna, in povračila stroškov, ne zajema pa tudi plačila za opravljanje funkcije), delno 8.3 (pri variabilnih prejemkih ne poročajo ločeno na podlagi kvantitativnih in  kvalitativnih meril, saj je variabilni del plače izračunan na podlagi sprejetih meril, ki prejemka ne ločuje na dva dela), delno 9.2.7 (priporočila notranjih revizorjev se v določenem odstotku ne uresničujejo v postavljenih rokih), delno 10.2 (Pošta Slovenije nima v celoti vzpostavljenega sistema korporativne integritete, kot ga predvidevajo Slovenske smernice korporativne integritete, ima pa vzpostavljen sistem anonimnih prijav nepravilnosti in nezakonitosti, mehanizem internih preiskav, sistem izvajanja testov integritete in sistem notranje kontrole).
Skupina Pošta Slovenije in družba Pošta Slovenije, d. o. o., pri poslovanju upoštevata Priporočila in pričakovanja Slovenskega državnega holdinga, razen v točkah: 4.4 in 4.5 (družba na spletni strani ne objavlja podatkov o realizaciji plačil, povezanih z zaposlenimi, o kolektivni pogodbi in dogovorih s sindikati, ampak zaposlene seznani z okrožnicami na intranetu), 5 (»Doseganje kakovosti in odličnosti poslovanja družb/skupin«, –  družba ne uporablja modela odličnosti EFQM, ampak model BSC (Balanced Scorecard), 6 (»Skupščine družb« – SDH v imenu edinega družbenika izpelje skupščino na dan, ki ga praviloma ne sporoči vnaprej).
Vir: Pošta Slovenije, d. o. o. – Letno poročilo 2017.